期刊文献+
任意字段
题名或关键词
题名
关键词
文摘
作者
第一作者
机构
刊名
分类号
参考文献
作者简介
基金资助
栏目信息

我国房地产指数收益率波动性的实证研究

在线阅读 下载PDF
导出
摘要 本文利用ARCH类模型对我国房地产指数增长率的波动性进行了实证研究。结果表明房地产指数存在着明显的ARCH效应；GARCH模型更能准确地描述房地产指数的波动特征，且其波动性是对称，持续性的；房地产指数不存在明显的杠杆效应。
作者 黄明清
机构地区 江西财经大学统计学院
出处 《中国经贸》 2014年第21期128-129,共2页 China Global Business
关键词 房地产指数 ARCH类模型 波动性
分类号 F293.35 [经济管理—国民经济]
  • 相关文献

参考文献4

二级参考文献19

  • 1黄海南,钟伟.GARCH类模型波动率预测评价[J].中国管理科学,2007,15(6):13-19. 被引量：40
  • 2宋逢明,李翰阳.中国股票波动性的分解实证研究[J].财经论丛（浙江财经学院学报）,2004(4):23-28. 被引量：15
  • 3F.Black and M.Scholes.The pricing of options and corporate liabilities,J.Political Economy,1973,81:637-654.
  • 4X.Gabaix,P.Gopikrishnan,V.Plerou,H.E.Stanley.A theory of power-law distributions in financial market fluctuations,Nature,2003,423:267-270.
  • 5R.Gaylord and P.Wellin.Computer simulations with Mathematica:explorations in the physical,biological and social science,SpringerVerlag,New York,1995.
  • 6K.Ilinski.Physics Of Finance:Gauge Modeling in Non-equilibrium Pricing,John Wiley,2001.
  • 7D.Lamberton and B.Lapeyre.Introduction to Stochastic Calculus Applied to Finance,Chapman and Hall/CRC,2000.
  • 8T.C.Mills.The Econometric Modelling of Financial Time Series(Second Edition),Cambridge University Press,1999.
  • 9A.R.Pagan,G.W.Schwert.Testing for covariance stationarity in stock market data,Economics Letters,1990,33:165-170.
  • 10V.Plerou et.al.,Scaling of the distribution of fluctuations of individual companies,Phys.Rev.E,1999,60:6519-6529.

共引文献10

中国经贸
2014年 第21期

相关作者

内容加载中请稍等...

相关机构

内容加载中请稍等...

相关主题

内容加载中请稍等...

浏览历史

内容加载中请稍等...
;
使用帮助 返回顶部