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金融决策认知体系跃迁:商业银行规则模型向算法模型演进的机理与路径
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作者 黄伟恒 《西南金融》 北大核心 2025年第8期72-84,共13页
商业银行决策模型正经历从规则范式向算法范式的深层跃迁。本文揭示该转型本质是金融认知体系的重构:规则模型以显性制度降低交易成本,算法模型通过动态拓扑实现认知升维。全球实践表明,制度弹性与技术路径存在显著的地域分化,北美呈现... 商业银行决策模型正经历从规则范式向算法范式的深层跃迁。本文揭示该转型本质是金融认知体系的重构:规则模型以显性制度降低交易成本,算法模型通过动态拓扑实现认知升维。全球实践表明,制度弹性与技术路径存在显著的地域分化,北美呈现技术渗透与监管适配的协同演进,欧洲构建强伦理规制的系统化转型,亚太则形成后发市场的混合治理创新。中国商业银行呈现梯度化跃迁特征:国有大行依托制度优势推动系统重构,股份制银行聚焦垂直领域认知深化,区域银行实现地方性知识的算法再生。深层挑战集中于数据治理结构性缺陷、算法黑箱与监管透明度张力、伦理价值对齐困境及组织认知断层。亟需通过联邦化数据治理、可解释动态认知系统研发、算法全生命周期监管框架构建等路径,完成决策范式的价值理性回归。 展开更多
关键词 金融决策 规则模型 算法模型 金融创新 风险治理 数据治理 穿透式监管 监管科技
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金融机构与金融科技公司合作现状及监管对策——基于金融消费权益保护视角 被引量:1
2
作者 刘丹丹 《福建金融》 2024年第3期58-62,共5页
当前,金融机构与金融科技公司的合作日益紧密。在双方为金融市场提供更多金融产品与服务的同时,如何规范双方合作,保护金融消费者合法权益成为金融监管面临的重要课题。文章对我国金融机构与金融科技公司合作现状及模式进行梳理,从保护... 当前,金融机构与金融科技公司的合作日益紧密。在双方为金融市场提供更多金融产品与服务的同时,如何规范双方合作,保护金融消费者合法权益成为金融监管面临的重要课题。文章对我国金融机构与金融科技公司合作现状及模式进行梳理,从保护消费者合法权益角度,揭示双方合作中面临的潜在风险,并从金融监管与金融机构两个角度提出对策建议。 展开更多
关键词 金融消费者 金融机构 金融科技公司 金融监管
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信用评级独立性监管的国际实践
3
作者 郁苗 吴依柯 《金融纵横》 2024年第8期78-87,共10页
本文梳理了美国、欧盟及国际证券委员会组织信用评级独立性监管框架,从法律法规制定、建立审查问责机制、减少信用评级依赖等方面总结影响信用评级独立性的关键要素,并从明确准入门槛、细化监管制度、强化信息披露要求方面提出促进我国... 本文梳理了美国、欧盟及国际证券委员会组织信用评级独立性监管框架,从法律法规制定、建立审查问责机制、减少信用评级依赖等方面总结影响信用评级独立性的关键要素,并从明确准入门槛、细化监管制度、强化信息披露要求方面提出促进我国信用评级发展的举措。 展开更多
关键词 信用评级 独立性 评级监管
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美国等发达国家客户身份识别体系演进——兼评客户身份识别与客户尽职调查的关系
4
作者 蔡宁伟 《上海立信会计金融学院学报》 2024年第2期33-44,共12页
客户身份识别作为反洗钱“四大核心义务”之一,承担了重要的管理职责。文章从美国等西方发达国家监管、法理和实践等多个维度追溯客户身份识别和客户尽职调查的发展历程,从反洗钱管理的视角研究二者之间的关系。研究发现,客户身份识别... 客户身份识别作为反洗钱“四大核心义务”之一,承担了重要的管理职责。文章从美国等西方发达国家监管、法理和实践等多个维度追溯客户身份识别和客户尽职调查的发展历程,从反洗钱管理的视角研究二者之间的关系。研究发现,客户身份识别存在广义狭义之分,广义客户身份识别与客户尽职调查两类体系并无实质差异,发达国家出于业务发展和监管实践多采取客户身份识别体系。在此基础上,文章对我国的反洗钱监管和金融机构实践提出建设性意见。 展开更多
关键词 反洗钱 客户识别 客户身份识别 客户尽职调查
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低利率环境下中国银行业经营策略思考 被引量:3
5
作者 陈光 《福建金融》 2024年第1期65-70,共6页
低利率环境下,银行净息差收窄已成为普遍趋势,对银行经营管理和实体经济融资需求将产生重要影响。文章通过对欧美银行业的经验进行分析,发现低利率环境不仅对资产负债结构产生影响,还对盈利结构产生影响。此外,欧美银行在政策利率转变... 低利率环境下,银行净息差收窄已成为普遍趋势,对银行经营管理和实体经济融资需求将产生重要影响。文章通过对欧美银行业的经验进行分析,发现低利率环境不仅对资产负债结构产生影响,还对盈利结构产生影响。此外,欧美银行在政策利率转变下面临的危机表明,银行应注重资产负债管理和风险控制。在中国,商业银行面临贷款利率持续下降和存款利率相对刚性的情况,导致净息差持续收窄。因此,商业银行必须采取一系列应对措施,包括布局“一带一路”、优化资产负债结构、推进数字化转型、实施差异化经营战略、提升风险管理能力及加强资产负债结构的匹配。 展开更多
关键词 低利率环境 净息差 资产负债结构 数字化转型
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信息披露、存款保险制度与银行系统性风险 被引量:24
6
作者 朱波 杨文华 卢露 《财经研究》 CSSCI 北大核心 2016年第12期96-107,共12页
文章基于不完全信息动态博弈模型,对信息披露、存款保险制度与系统性风险之间的作用机制进行了理论分析,并使用2006-2014年24个国家137家上市商业银行的面板数据进行了实证考察。研究发现,提高银行的信息披露程度,有助于降低融资成本和... 文章基于不完全信息动态博弈模型,对信息披露、存款保险制度与系统性风险之间的作用机制进行了理论分析,并使用2006-2014年24个国家137家上市商业银行的面板数据进行了实证考察。研究发现,提高银行的信息披露程度,有助于降低融资成本和存款保险缴费费率,引导其减小银行间资产的相关性,从而降低系统性风险;存款保险的金融稳定效应不明显,提高信息披露程度有效缓解了存款保险制度的道德风险,两者在降低银行系统性风险方面存在协同效应。设计合理的存款保险制度、经验丰富的监管当局和严格的监管体系有助于发挥市场约束作用,限制存款保险的道德风险,从而维护金融体系的稳定。因此,在我国正式实施存款保险制度的背景下,监管部门应加强银行信息披露和优化存款保险设计,以更好地防范我国金融体系的系统性风险。 展开更多
关键词 系统性风险 信息披露程度 存款保险制度 不完全信息动态博弈模型
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巴塞尔Ⅲ下的银行操作风险计量及监管框架 被引量:11
7
作者 巴曙松 王思奇 金玲玲 《大连理工大学学报(社会科学版)》 CSSCI 2017年第1期36-42,共7页
文章基于金融危机爆发后巴塞尔委员会关于操作风险的最新监管文件和研究报告,分析巴塞尔资本协议下银行操作风险监管框架的演变过程及金融危机后的改革方向。介绍和总结巴塞尔协议Ⅲ下操作风险最新计量框架——新标准法和高级计量法。... 文章基于金融危机爆发后巴塞尔委员会关于操作风险的最新监管文件和研究报告,分析巴塞尔资本协议下银行操作风险监管框架的演变过程及金融危机后的改革方向。介绍和总结巴塞尔协议Ⅲ下操作风险最新计量框架——新标准法和高级计量法。通过梳理巴塞尔操作风险监管框架在我国的实施进展,在操作风险管理体系、内部数据建设、管理与计量前瞻性、信息披露机制建设等方面,对我国商业银行提出若干启示。 展开更多
关键词 巴塞尔资本协议Ⅲ 操作风险 监管框架 商业银行 启示
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基于Panel Data模型的我国商业银行效率研究 被引量:9
8
作者 周四军 安普帅 陈芳蓉 《财经理论与实践》 CSSCI 北大核心 2011年第4期15-19,共5页
从盈利能力、资产流动性和费用控制等方面研究我国商业银行效率,为消除原始变量之间的多重共线性,运用主成分分析方法对原始变量进行变换,得到盈利性因子和流动性及安全性因子作为解释变量。运用固定影响的变截距Panel Data模型对国内1... 从盈利能力、资产流动性和费用控制等方面研究我国商业银行效率,为消除原始变量之间的多重共线性,运用主成分分析方法对原始变量进行变换,得到盈利性因子和流动性及安全性因子作为解释变量。运用固定影响的变截距Panel Data模型对国内13家主要商业银行1999~2008年的效率进行实证分析表明:国有商业银行在盈利能力方面对效率的贡献要高于股份制商业银行,但在费用控制和资产质量等方面对效率的贡献要低于股份制商业银行。 展开更多
关键词 商业银行效率 DEA方法 主成分分析 PANEL DATA模型
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中国产生的洗钱规模及其流出研究 被引量:19
9
作者 梅德祥 高增安 《经济学家》 CSSCI 北大核心 2015年第1期64-72,共9页
本文运用沃克洗钱规模测度模型和修正的沃克重力模型测度2000—2011年我国产生的年度洗钱规模及其流入世界183个国家和地区(含中国)的数量。研究发现,2000年我国产生的洗钱规模37.15亿美元,2011年我国洗钱规模高达568.2亿美元,研究期间... 本文运用沃克洗钱规模测度模型和修正的沃克重力模型测度2000—2011年我国产生的年度洗钱规模及其流入世界183个国家和地区(含中国)的数量。研究发现,2000年我国产生的洗钱规模37.15亿美元,2011年我国洗钱规模高达568.2亿美元,研究期间我国总共产生洗钱规模2243.47亿美元,平均每年产生洗钱规模为186.96亿美元。2000年、2011年我国流出的洗钱规模分别是36.39亿美元、538.76亿美元,研究期间我国总共流出洗钱规模2157.32亿美元,平均每年流出179.78亿美元,其中67.18%流入中国澳门、中国台湾、日本、卢森堡等25个国家和地区。本文提出了反洗钱政策建议。 展开更多
关键词 系统性洗钱风险 单位洗钱规模 洗钱规模测度模型 修正的沃克重力模型
原文传递
亚投行金融助力“一带一路”:战略关系、挑战与策略选择 被引量:27
10
作者 胡海峰 武鹏 《人文杂志》 CSSCI 北大核心 2016年第1期20-28,共9页
亚投行的建立对金融支持"一带一路"战略产生了重要影响,具有重大战略意义。亚投行筹建从金融支撑、经济合作平台建立和融资链完善等方面与"一带一路"形成了战略互动关系;亚投行金融助力"一带一路"产生了... 亚投行的建立对金融支持"一带一路"战略产生了重要影响,具有重大战略意义。亚投行筹建从金融支撑、经济合作平台建立和融资链完善等方面与"一带一路"形成了战略互动关系;亚投行金融助力"一带一路"产生了较大中国效应和世界影响,在此过程中也遇到了很多问题和挑战,并就如何应对这些挑战进行策略选择。本文认为,亚投行金融助力"一带一路",一是要充分发挥亚投行、丝路基金以及政策性金融机构的引领作用;二是要加快推进国内商业银行的全球网络布局速度;三是要加强外汇储备金融扶持的战略支撑力度;四是要重点构建人民币在"一带一路"沿线的区域化布局,形成有效的"人民币区"。 展开更多
关键词 亚投行“一带一路” 金融支持 人民币国际化
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论跨国银行的国际监管 被引量:12
11
作者 路妍 盛艳华 《财经问题研究》 CSSCI 北大核心 2002年第3期43-45,共3页
本文以经济全球化、金融全球化发展为背景 ,全面系统地阐述了跨国银行业发展变化的新特点 ,并以数次跨国银行危机事件为例 ,结合跨国银行业整体稳定性问题 ,深入探讨了目前跨国银行业发展中存在深层次问题及其成因 ,提出加强跨国银行国... 本文以经济全球化、金融全球化发展为背景 ,全面系统地阐述了跨国银行业发展变化的新特点 ,并以数次跨国银行危机事件为例 ,结合跨国银行业整体稳定性问题 ,深入探讨了目前跨国银行业发展中存在深层次问题及其成因 ,提出加强跨国银行国际监管 ,维护世界金融体系稳定的对策建议 :完善跨国银行业系统性保护 ;加强各国监管机构的协调合作 ;正确引导跨国银行的兼并和重组 ;建立和完善国际网络银行监管体系。 展开更多
关键词 跨国银行 金融风险 国际监管 经济全球化 银行合并
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德国问题金融机构处置 法律制度对我国的启示 被引量:8
12
作者 申伟新 吴云峰 王鹏 《金融理论与实践》 北大核心 2021年第3期58-62,共5页
构建完备的问题金融机构处置机制,对于打赢防范化解重大金融风险攻坚战具有重要意义。2008年金融危机后,欧盟及其成员国纷纷出台或修订法律,建立起较为完善的问题金融机构处置机制,对我国具有较强的借鉴意义。以德国为例,深入分析其问... 构建完备的问题金融机构处置机制,对于打赢防范化解重大金融风险攻坚战具有重要意义。2008年金融危机后,欧盟及其成员国纷纷出台或修订法律,建立起较为完善的问题金融机构处置机制,对我国具有较强的借鉴意义。以德国为例,深入分析其问题金融机构处置机制的特点,提出健全法律框架、细化法律规定、丰富市场化处置手段、规范处置方式、丰富救助资金形式和功能等完善建议。 展开更多
关键词 问题金融机构 整顿程序 重组程序 法律制度
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中国区域金融发展:地理环境与经济政策——基于金融地理学视角的实证分析 被引量:13
13
作者 卢佳 金雪军 《金融理论与实践》 北大核心 2007年第6期7-9,共3页
本文从金融地理学视角出发,构建了研究中国区域金融发展水平影响因素的分析框架。实证结论表明:经济地理因素中地理位置对区域非国有金融发展有显著影响;新经济地理因素中区域人力资本水平、信息化水平、历史经济基础等都对金融发展有... 本文从金融地理学视角出发,构建了研究中国区域金融发展水平影响因素的分析框架。实证结论表明:经济地理因素中地理位置对区域非国有金融发展有显著影响;新经济地理因素中区域人力资本水平、信息化水平、历史经济基础等都对金融发展有显著正影响,而科技水平和交通运输条件影响不显著;经济政策对金融发展有差异化的区域效应。 展开更多
关键词 区域金融 金融地理 经济地理 新经济地理 经济政策
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美国农村金融体制、运作及启示 被引量:17
14
作者 李新生 谢元态 《江西财经大学学报》 2003年第3期59-62,共4页
我国农村金融体制改革正在逐步深入,农村金融模式的重新构建及其运作直接关系到农村经济的稳定与发展。文章分析了美国农村金融的体系构成,总结了其成功运作的基本经验,借鉴美国经验,对我国农村金融体系的构建及其运作提出了具体的改革... 我国农村金融体制改革正在逐步深入,农村金融模式的重新构建及其运作直接关系到农村经济的稳定与发展。文章分析了美国农村金融的体系构成,总结了其成功运作的基本经验,借鉴美国经验,对我国农村金融体系的构建及其运作提出了具体的改革建议。 展开更多
关键词 美国 农村金融体制 金融模式 农村经济 中国 经验借鉴
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巴塞尔协议Ⅲ流动性监管新规及其影响 被引量:18
15
作者 巴曙松 尚航飞 朱元倩 《南方金融》 北大核心 2013年第5期35-39,共5页
巴塞尔银行监管委员会于2013年1月推出了新修订的《巴塞尔协议Ⅲ:流动性覆盖率和流动性风险监测工具》,体现了国际流动性监管改革的最新发展趋势。本文介绍了巴塞尔协议Ⅲ流动性风险监管改革及其修订的背景,对流动性监管新规的内容进行... 巴塞尔银行监管委员会于2013年1月推出了新修订的《巴塞尔协议Ⅲ:流动性覆盖率和流动性风险监测工具》,体现了国际流动性监管改革的最新发展趋势。本文介绍了巴塞尔协议Ⅲ流动性风险监管改革及其修订的背景,对流动性监管新规的内容进行了分析和评价,探讨了流动性监管新规可能产生的影响,并为我国监管当局如何应对国际流动性风险监管改革提出了相关的政策建议。 展开更多
关键词 金融监管 流动性监管 巴塞尔协议Ⅲ
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解读巴塞尔协议Ⅱ中内部评级法关于资本要求的计算 被引量:4
16
作者 王志强 齐佩金 刘丽巍 《数理统计与管理》 CSSCI 北大核心 2007年第1期125-131,共7页
鉴于新巴塞尔协议中内部评级法关于资本要求的计算缺乏透明度,本文在归纳总结内部评级法关于资本要求计算的基础上,对资本要求计算的理论依据和统计含义进行了描述和分析。本文指出,资本要求计算的核心内容是Vasicek公式,它可以被解释... 鉴于新巴塞尔协议中内部评级法关于资本要求的计算缺乏透明度,本文在归纳总结内部评级法关于资本要求计算的基础上,对资本要求计算的理论依据和统计含义进行了描述和分析。本文指出,资本要求计算的核心内容是Vasicek公式,它可以被解释为单一借款者的条件违约概率,或者单一个充分分散化贷款组合的风险价值。最后,我们对内部评级法关于资本要求计算中存在的一些问题作了简单讨论。 展开更多
关键词 巴寒尔协议Ⅱ 内部评级法 资本要求 风险价值(VaR)
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逆周期资本监管的困境、缺失及出路 被引量:10
17
作者 胡建生 王非 何健 《审计与经济研究》 CSSCI 北大核心 2013年第1期104-111,共8页
逆周期资本监管尽管能从资本缓冲、风险资产计量两个层面遏制信贷顺周期,但由于经济周期难以被准确预测,使得在逆周期资本缓冲积累和释放的时机选择上存在一定的困难;逆周期资本监管未能考虑资本及拨备计提实际是在利润与风险控制之间... 逆周期资本监管尽管能从资本缓冲、风险资产计量两个层面遏制信贷顺周期,但由于经济周期难以被准确预测,使得在逆周期资本缓冲积累和释放的时机选择上存在一定的困难;逆周期资本监管未能考虑资本及拨备计提实际是在利润与风险控制之间的平衡。资本监管只有连同外部市场约束和完善的内部公司治理才能有效抑制信贷顺周期及其带来的系统性风险。 展开更多
关键词 信贷顺周期 逆周期资本监管 资本缓冲 金融风险 经济周期波动
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沪、深股市波动不对称性的实证分析 被引量:23
18
作者 聂富强 宋国军 《数理统计与管理》 CSSCI 北大核心 2007年第1期172-177,共6页
本支应用系数多变量EGARCH模型来研究我国沪深股市的波动不对性,结果发现:在全样本时期,收益率呈现深市向沪市的单向溢出,而沪深两市则都呈现显著的波动不对称性特征。分时段来考察,B股对境内投资者开放前后呈现收益率由深市向沪市的单... 本支应用系数多变量EGARCH模型来研究我国沪深股市的波动不对性,结果发现:在全样本时期,收益率呈现深市向沪市的单向溢出,而沪深两市则都呈现显著的波动不对称性特征。分时段来考察,B股对境内投资者开放前后呈现收益率由深市向沪市的单向溢出到双向溢出现象;而波动性的实证结果则显示,以B股对境内投资者开放为间断点,沪市波动不对称性有明显加强的趋势,而深市波动不对称性则呈现由不显著到显著的特征。 展开更多
关键词 波动不对称 常系数变量EGARCH
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金融危机下政策性金融机构抗压能力研究——以美、德、日三国为例的比较 被引量:6
19
作者 余南平 梁菁 《华东师范大学学报(哲学社会科学版)》 CSSCI 北大核心 2010年第5期105-112,共8页
在本次金融危机中,各国的政策性金融机构总体上表现出较强的抗压能力,但也存在一定的差异。在实行"自由市场经济模式"的美国,由于其政策性金融机构植根于市场风险之中,它们不可避免地会受到市场波动的巨大影响;在实行"... 在本次金融危机中,各国的政策性金融机构总体上表现出较强的抗压能力,但也存在一定的差异。在实行"自由市场经济模式"的美国,由于其政策性金融机构植根于市场风险之中,它们不可避免地会受到市场波动的巨大影响;在实行"社会市场经济模式"的德国,由于其政策性金融机构有着非常严格的管制体系,它们体现出了最强的风险抵抗能力;在实行"合作主义市场经济模式"的日本,尽管其政策性金融机构尚处在改革进程中,但危机并未给它们带来多大影响。由此可见,政策性金融机构的存在对于一国现代金融体系的安全构造和结构平衡作用重大,具有抗风险的特殊作用,同时也有利于促进一国的工业化进程和经济发展。 展开更多
关键词 金融危机 政策性金融机构 抗压能力 市场经济模式
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洗钱对我国外商直接投资的影响——基于上市公司面板数据的实证研究 被引量:3
20
作者 梅德祥 蒋旭 高增安 《财经论丛》 CSSCI 北大核心 2015年第7期48-55,共8页
以2007-2012年我国外商持股上市公司为研究对象,以知识资本模型和知识资本—洗钱模型为基础,对比离岸国家(地区)与非离岸国家(地区)对我国的外商直接投资,研究洗钱对我国外商直接投资的影响。结果表明:洗钱对我国外商直接投资有显著影响... 以2007-2012年我国外商持股上市公司为研究对象,以知识资本模型和知识资本—洗钱模型为基础,对比离岸国家(地区)与非离岸国家(地区)对我国的外商直接投资,研究洗钱对我国外商直接投资的影响。结果表明:洗钱对我国外商直接投资有显著影响,绝对市场规模对外商直接投资进入我国制造业、房地产及整体行业有抑制作用;相对市场规模对外商直接投资进入我国制造业、批发零售业、房地产及整体行业有促进作用;劳动力丰裕度严重抑制外商直接投资进入我国制造业、批发零售业、房地产及整个行业;贸易成本和距离均与我国外商直接投资量成反比。 展开更多
关键词 洗钱 外商直接投资 知识资本模型 知识资本-洗钱模型
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